Перейти к основному содержимому

Айсберг-заявки

Айсберг-заявка — распоряжение на совершение сделки на покупку/продажу заданного количества лотов финансового инструмента по желаемой цене с возможностью порционного выставления лотов в биржевой стакан.

Айсберг-заявки являются частным случаем лимитных заявок и обрабатываются по тем же принципам за исключением одной особенности: общий объём лотов в заявке можно разбить на части и выставлять в биржевой стакан порционно, таким образом скрывая истинный размер заявки от других участников торгов.

Общая информация​

Помимо ряда свойств, наследуемых от лимитных заявок, айсберг-заявки обладают также собственными особенностями, которые необходимо учитывать в работе:

Общий биржевой стакан.

Айсберг-заявки отображаются в том же биржевом стакане, что и любые другие лимитные заявки. Для них не существует отдельного стакана, позволяющего каким-либо образом обособить новое предложение от прочих или по которому можно было бы гарантированно отследить количество и объёмы других айсберг-заявок.

Обеспечение блокируется для всей заявки, а не только для видимой части.

Несмотря на то, что в стакан единовременно выставляется только часть айсберг-заявки, гарантийное обеспечение должно покрывать её полный объём.

Пример

Стоимость лота — 300 рублей. Выставляя заявку на покупку с общим объёмом в 1000 лотов и видимой частью в 100 лотов, участник торгов должен предоставить обеспечение заявки в полном объёме, т.е. на сумму в 300000 (триста тысяч) рублей.

Видимая часть не обязана быть постоянной.

При выставлении айсберг-заявки используются два параметра: размер видимой части и амплитуда отклонения. Первый параметр определяет количество лотов, отображаемое в стакане единовременно вместо общего объёма заявки. Второй параметр позволяет задать максимальный размер случайной надбавки в процентном соотношении к заданному видимому количеству, чтобы новый видимый объём отличался от предыдущего поглощённого.

Внимание

В торговой системе АЛОР Брокер амплитуда отклонения доступна только для заявок на срочном рынке.

Пример

Участник торгов выставляет заявку с общим объёмом в 1000 лотов, видимой частью в 100 лотов и амплитудой отклонения 15%. В стакан по такой заявке будут публиковаться предложения в объёме от 100 до 115 лотов, пока общий объём заявки не будет исчерпан.

У айсберг-заявок есть свои границы.

Биржи могут предъявлять дополнительные условия выставления айсберг-заявок, которые необходимо учитывать. Так, например, на Московской Бирже соотношение видимой части к общему объёму заявки должно быть не менее 1:100, а минимальная сумма видимой части в денежном выражении должна быть не менее 30000 рублей. Амплитуда отклонения при этом должна составлять не более 20% от размера видимой части.

Пример

Участник торгов выставляет заявку с общим объёмом в 1000 лотов. Цена одного лота составляет 300 рублей. Несмотря на то, что минимальное соотношение видимой части и общего объёма позволяет установить видимую часть в размере 10 лотов, объём видимой части должен быть не менее 100 лотов из-за нижней границы денежного выражения видимого объёма и стоимости одного лота.

Нужно быть готовым к скачку цены.

После исчерпания всего объёма или отмены заявки может произойти резкое изменение цены инструмента, так как её больше ничто не удерживает на одном уровне при той же динамике торгов.

Опытные участники торгов могут определить айсберг-заявку.

Основная задача айсберга — скрыть общий объём заявки от других участников торгов. Тем не менее, зная о правилах выставления заявок и наблюдая за стаканом, опытный участник торгов может обнаружить выставленную айсберг-заявку, предположить её общий объём и скорректировать свои действия в соответствии с этим знанием.

Пример

Наблюдая за биржевым стаканом, участник торгов наблюдает следующую ситуацию: на одном и том же ценовом уровне в 300 рублей за лот постоянно присутствует предложение объёмом от 100 до 120 лотов, которое выставляется повторно после исчерпания предыдущего. Отбросив возможность совпадения, опытный трейдер может предположить наличие в стакане айберг-заявки общим объёмом до 10000 лотов.

Обеспечение заявки

Выставляемая лимитная заявка должна быть обеспечена в соответствии с уровнем риска клиента и подходом к ведению торгов:

  • При немаржинальной торговле обеспечение заявки составляет полную стоимость заявки;

  • Для маржинальной торговли обеспечение зависит от уровня риска клиента.

Убедиться в достаточности средств можно с помощью запроса на оценку заявки. Ознакомиться с условиями обеспечения заявки в зависимости от уровня риска можно здесь.

Айсберг-заявку стоит рассматривать как возможность скрыть от других участников торгов свои намерения о крупной покупке или продаже. При этом стоит помнить, что опытные трейдеры могут выявить такие заявки по косвенным признакам и использовать это в свою пользу.

Если этот подход не соответствует используемой торговой стратегии, рекомендуем воспользоваться обычными лимитными или рыночными заявками.

Условия выполнения​

Основным условием выполнения заявки является параметр timeInForce, регулирующий обработку остатка заявки после исчерпания всех встречных предложений рынка. Возможные значения:

Условие

Описание

oneday

Заявка действительна в течение торгового дня. Если встречная заявка с подходящей ценой содержит недостаточный для полного выполнения заявки объём, неиспользованный остаток останется позицией в стакане до полного выполнения заявки, её отмены или завершения торгового дня, в рамках которого была выставлена заявка.

goodtillcancelled

Аналогично oneday, но без ограничения по времени — остаток удерживается в очереди до полного выполнения заявки или её отмены.

immediateorcancel

Заявка выполняется на доступный на момент выставления объём, остаток снимается с торгов.

fillorkill

Заявка может быть выполнена только полностью. Если доступный объём не позволяет выполнить заявку, она не будет выставлена вовсе.

Примеры запросов​

Общие требования​

Заявку через API можно выставить на исполнение, изменить и снять с исполнения, если она не была выполнена ранее. При этом, независимо от выбранного действия и протокола взаимодействия, все запросы должны:

  • Быть авторизованными
  • Быть идентифицируемыми
  • Содержать сообщение со всеми необходимыми характеристиками заявки

От протокола взаимодействия же зависит, как эти условия соблюсти.

Авторизация

Авторизация нужна для подтверждения у отправителя наличия прав на использование запрошенного ресурса. Для авторизации запросов используется JWT токен, выполняющий роль Access токена. Полное описание доступных способов авторизации представлено в разделе Авторизация.

В HTTP API для передачи токена используется параметр заголовка Authorization. Заголовок должен передаваться с каждым выполняемым запросом.

Передаётся этот токен как Bearer-токен, в связи с чем заголовок должен содержать префикс Bearer перед передаваемым значением. Выглядит корректно заполненный заголовок Authorization так:

Authorization: Bearer eyJhbGciOiJFUzI1NiIsInR5cCI6IkpXVCIsImN0eSI6IkpXVCJ9.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.QOQVMIAoZ6SnF5urnIzJ0EvtQd9P5Sx355069kXoID207wHOTW0wkKNMcrIKXmENEQQ_0yDjqH_kjeqWLBJuqA

Идентификация

Идентификация запроса нужна для разделения десятка однотипных запросов на уникальные. Идентификатор задаётся со стороны пользователя и передаётся в виде значения параметра заголовка X-REQID, в связи с чем рекомендуем предусмотреть механизм его генерации в используемом ПО.

В качестве идентификатора запроса можно использовать любую символьную комбинацию, включая специальные символы !@№;%:?*()-_=+/|"'. На идентификатор действуют два ограничения:

  • Значение идентификатора должно быть уникальным для торговой системы. Если значение ранее уже использовалось для другого запроса, вместо повторного выполнения будет возвращена копия ответа на первый запрос с этим идентификатором

  • Спец.символы, нарушающие целостность JSON объекта, должны быть экранированы

Таким образом, в качестве идентификатора запроса система готова принять как Dxxxxx-Order-Market-No-812643-@-MOEX, так и d3c886f1-ea1e-4634-aff4-119c902ad926 при условии, что эти значения не передавались ни одним из пользователей API ранее.

Корректно заполненный заголовок X-REQID не требует дополнительных префиксов и выглядит следующим образом:

X-REQID: d3c886f1-ea1e-4634-aff4-119c902ad926

Управление заявками​

Взаимозаменяемость запросов

Способы выставления заявки взаимозаменяемы. Например, заявку, выставленную через HTTP API, можно изменить или снять через WebSocket API, и наоборот.

Выставление заявки

Интерактивный запрос

Интерактивное описание запроса доступно на странице Создание лимитной заявки

Айсберг-заявка выставляется через HTTP API точно так же, как и обычная лимитная заявка: POST-запросом к конечной точке /commandapi/warptrans/TRADE/v2/client/orders/actions/limit.

Полный URL конечной точки выглядит так:

https://api.alor.ru/commandapi/warptrans/TRADE/v2/client/orders/actions/limit
https://apidev.alor.ru/commandapi/warptrans/TRADE/v2/client/orders/actions/limit

При этом тело сообщения, аналогичное лимитной заявке, должно содержать два дополнительных параметра: icebergFixed (видимая часть заявки) и icebergVariance (амплитуда отклонения в процентах от видимой части).

Пример тела запроса
{
  "side": "buy",
  "quantity": 1000,
  "price": 301.74,
  "instrument": {
    "symbol": "SBER",
    "exchange": "MOEX",
    "instrumentGroup": "TQBR"
  },
  "comment": "Первая заявка",
  "user": {
    "portfolio": "D39004"
  },
  "timeInForce": "oneday",
  "icebergFixed": 100,
  "icebergVariance": 10
}
Ожидаемый результат

Создана айсберг-заявку на покупку 1000 лотов инструмента SBER на Московской Бирже (MOEX) в режиме T+2 (TQBR) по цене 301.74 рублей за лот.

Видимая часть айсберга составляет 100 лотов с максимальным отклонением в 10% (до 110 лотов суммарно).

В случае успешного выполнения запроса API вернёт сообщение с кодом ответа 200, содержащее в себе биржевой номер заявки:

Пример тела ответа
{
  "message": "success",
  "orderNumber": "189...559"
}

Если обработка запроса завершилась ошибкой, API вернёт информацию о причинах этой ошибки.

Параметры запроса

Полный список всех параметров и возможных ответов доступен на странице описания запроса.

Изменение заявки

Интерактивный запрос

Интерактивное описание запроса доступно на странице Изменение лимитной заявки

Для изменения ранее выставленной заявки через HTTP API используется PUT-запрос к конечной точке /commandapi/warptrans/TRADE/v2/client/orders/limit/{orderId}, где {orderId} — Path-параметр, в котором передаётся номер заявки.

Изменение заявки

Изменение происходит через отмену ранее выставленной заявки и публикацию новой. Изменение исполненной или отменённой заявки невозможно.

Полный URL конечной точки выглядит так:

https://api.alor.ru/commandapi/warptrans/TRADE/v2/client/orders/actions/limit/189...559
https://apidev.alor.ru/commandapi/warptrans/TRADE/v2/client/orders/actions/limit/189...559

Где 189...559 — фактическое значение параметра {orderId}.

При изменении существующей заявки используется такое же сообщение, как и при первичном выставлении заявки. Тело сообщения так же должно содержать всю информацию о новой заявке, которая будет выставлена взамен изменяемой.

Пример тела запроса
{
  "side": "buy",
  "quantity": 1000,
  "price": 301.74,
  "instrument": {
    "symbol": "SBER",
    "exchange": "MOEX",
    "instrumentGroup": "TQBR"
  },
  "comment": "Первая заявка",
  "user": {
    "portfolio": "D39004"
  },
  "timeInForce": "oneday",
	"icebergFixed": 150,
  "icebergVariance": 20
}
Ожидаемый результат

Заявка с номером 189...559 отменена. Создана новая айсберг-заявка на покупку 1000 лотов инструмента SBER на Московской Бирже (MOEX) в режиме T+2 (TQBR) по цене 301.74 рублей за лот. При этом видимая часть заявки должна составлять 150 лотов с максимальным отклонением в 20% (до 180 лотов суммарно).

В случае успешного выполнения запроса прежняя заявка будет отменена и API вернёт сообщение с кодом ответа 200, содержащее в себе биржевой номер новой заявки:

Пример тела ответа
{
  "message": "success",
  "orderNumber": "189...560"
}

Если обработка запроса завершилась ошибкой, API вернёт информацию о причинах этой ошибки.

Параметры запроса

Полный список всех параметров и возможных ответов доступен на странице описания запроса.

Снятие заявки

Интерактивный запрос

Интерактивное описание запроса доступно на странице Снятие заявки

Отмена заявки

Отменить можно только ожидающую исполнения заявку. Отмена исполненной заявки невозможна.

Для снятия ранее выставленной заявки через HTTP API используется DELETE-запрос к конечной точке /commandapi/warptrans/TRADE/v2/client/orders/{orderId}, где {orderId} — Path-параметр, в котором передаётся номер заявки.

Помимо номера заявки необходимо также указать следующие атрибуты заявки:

Query-параметры

    portfolio stringrequired

    Идентификатор клиентского портфеля

    Example: D39004
    exchange stringrequired

    Possible values: [MOEX]

    Биржа

    stop booleanrequired

    Является стоп-заявкой?

    Example: false

Таким образом, полный URL запроса для снятия заявки выглядит так:

https://api.alor.ru/commandapi/warptrans/TRADE/v2/client/orders/189...560?portfolio=D39004&exchange=MOEX&stop=false
https://apidev.alor.ru/commandapi/warptrans/TRADE/v2/client/orders/189...560?portfolio=D39004&exchange=MOEX&stop=false
Ожидаемый результат

Заявка с номером 189...560 отменена.

В случае успешного выполнения запроса прежняя заявка будет отменена и API вернёт сообщение с кодом ответа 200:

success

Если обработка запроса завершилась ошибкой, API вернёт информацию о причинах этой ошибки.

Параметры запроса

Полный список всех параметров и возможных ответов доступен на странице описания запроса.

Группы заявок

При необходимости лимитную заявку можно объединить в группу с другими заявками для связности выполнения.

Что дальше?​

Для быстрого погружения в процессы использования API можете воспользоваться руководствами по быстрому старту для тестового и боевого контуров системы.